六禾看见·026期 | 7月25日-7月31日

01 市场概况本周A股延续上周的中小市值和大市值分离现象，专精特新类比大市值龙头公司表现优。过去盈利质量高的白酒、医药回调，新能源也开始分化。因为流动性较足，对于新技术方向的中小市值公司热情较高。02 情绪温度目前A股风险溢价处于33.8%，估值触底反弹后开始回落，仍然处于低估区域。03 行业点评光伏&风电：颗粒硅产能释放，组件价格高位徘徊,美国推动气候政策方案光伏玻璃3.2mm镀膜主流价格27.5元(环比0元/Kg，+0%)，多晶硅致密料294元/Kg（环比+2元/Kg，+0.7%），210mm单晶硅片10.01元（环比+0.44元，+4.6%），210mmPERC电池片1.28元/w(环比+0.05元/w，4.1%)，210mm单晶perc组件价格1.99元/w(环比+0.01元/w，0 .5%)。7月底，7月组件厂家与终端持续拉锯，在高昂的价格下仅有少量集中式单玻新单执行以每瓦1.95元人民币左右的价格执行，大多以前期订 ………………………………