【行业•有色】施毅：九月投资组合

1、短期产品价格上涨确定性最强的是电解铝产业链和锂钴。“26+2”取暖季开始大规模减产后，产业链各环节产品大概率上涨：电解铝和预焙阳极。关注“神通组合”神火股份，索通发展。 2、EV产业链下游长期需求明确，最稳妥的操作策略就是坚守上游资源品种“能量五金”：锂，钴，稀土，铜箔，硫酸镍，五个品种的白马股。华友钴业和赣锋锂业中报利润大幅上涨，显示高盈利能力；同时10月是钴、锂的供给淡季（非洲雨季和青藏高原开始进入严寒气候），产品价格上行将继续推动板块提高估值。 3、守正居奇的“科威特”组合是锂电新标的：科达洁能（低估值盐湖股）、威华股份（重组锂电股）和江特电机（锂云母）。 4、近期铜、镍、锌价格不断创新高， ………………………………