【Deribit期权市场播报】0415 - 期权交易的统计优势

2020年4月15日期权市场播报附言：波动率的两大特征：聚集性和均值回复。【标的表现】 BTC历史波动率7d 38.98%14d 56.84%30d 89.21%1Y 90.36% ETH历史波动率7d 48.83%14d 107.60%30d 107.84%1Y 105.60% 一周的历史波动率都进入了令人惊讶的低值。是惊涛骇浪之后的尘埃落定，还是又一波风雨前的寂静呢？这就不得而知了。诸位手头的仓位就是对此表达的观点了。 正好看到旺佬提到了波动率的两大特征，我觉得正是期权交易所能善加利用的特性。标的价格可以从0到无穷大。而波动率的两大特征，决定了你是在有限的箱体内进行竞技，对于预测的要求和难度大大下降。 1、波动率呈聚集性(Volatility Clustering)。波动率的聚集指的是高波动率和低波动率往往会各自聚集在某一时间段，而且高波动 ………………………………