期权组合收益下的动量研究

量化投资与机器学习微信公众号，是业内垂直于量化投资、对冲基金、Fintech、人工智能、大数据等领域的主流自媒体。公众号拥有来自公募、私募、券商、期货、银行、保险、高校等行业30W+关注者，曾荣获AMMA优秀品牌力、优秀洞察力大奖，连续4年被腾讯云+社区评选为“年度最佳作者”。来自：Option Momentum作者：Steven Heston、Christopher Jones、Mehdi Khorram、Shuaiqi Li、Haitao Mo编辑：Larry Swedroe动量研究是量化研究持续的话题。根据“Your Complete Guide to Factor-Based Investing”的标准，因子动物园的数百个因子，动量因子是仅有的五个满足所有标准（持久性、普遍性、稳健性、可实施性和直观性）的因子之一。虽然 Narasimhan Jegadeesh 和 Sheridan Titman 最初在 1993 年对动量进行的研究仅关注美国股票，但动量（横截面和趋势）几乎无处不在：全球股票、政府和公司债券 ………………………………