果链，端侧ai之估值、模型ai、量等问题

主要观点总结

文章主要讨论了苹果存量用户中能够更新AI功能的占比，以及未来一段时间内苹果存量用户的AI渗透情况。同时，文章还提到了苹果链的预期形成、相关公司的估值问题，以及苹果产业链的发展前景。

关键观点总结

关键观点1: 苹果存量用户的AI功能更新占比

目前存量的iPhone中，只有大约7%能够更新AI功能。这意味着超过90%的iPhone用户无法适配苹果管家功能。

关键观点2: AI功能在苹果存量用户的渗透

未来一段时间，苹果存量用户的AI渗透如果达到30%，那么将有短期四亿多部的存量用户成为AI用户。

关键观点3: 端侧AI下半年催化剂时间表

文章提到了端侧AI下半年的重要事件时间表，包括苹果ios18、鸿蒙NEXT、高通骁龙4的发布，以及苹果和安卓系列AI大模型手机的发售。

关键观点4: 苹果链的发展前景与估值

文章强调了苹果产业链的发展前景，并指出这是有业绩支撑的行业。对于苹果链企业的估值问题，文章提到不同行业研究员对其估值的看法存在差异，但都不建议将其当作主题炒作。最后强调了业绩驱动的重要性。